Золоте теля

У Арбатове Микола Шмідт, син лейтенанта Шмідта, просить грошей у місцевого начальства. Він розповідає, що потрапив до міста через дорожню неприємність і залишився без копійки. У Чорноморську Остап Бендер шукає мільйонера Корейка, дізнавшись від Шури Балаганова, що той живе в цьому місті. Бендер планує обдурити Корейка і змусити його віддати гроші. У Лучанську проходить автопробіг, де Бендер і його компанія намагаються продавати лотерейні квитки. Паніковський, один із учасників, згадує своє минуле і розповідає про своє життя до революції. У Чорноморську Корейко, підозрюючи, що Бендер і його команда шукають його гроші, вирішує діяти.